Hiện tại, một số nguồn tin cho biết Warren Buffett có thể đang bán tháo cổ phiếu của HomeServices of America, một trong những công ty môi giới bất động sản lớn nhất Mỹ. Ngành này đang gặp khó khăn với doanh số thấp, giá nhà cao và lượng nhà tồn kho không nhiều khiến người bán và người mua rơi vào “cơn ác mộng”. Nếu Buffett rút tiền, thì rõ ràng rằng ông không còn thấy tương lai ở thị trường này.
Mới đây, Wall Street Journal cho biết Compass đang trong quá trình đàm phán để mua lại HomeServices of America - công ty đang hoạt động dưới sự quản lý của Berkshire Hathaway Energy. Gino Blefari, CEO của HomeServices, đã thông báo thương vụ thâu tóm sẽ không diễn ra. Tuy nhiên, Buffett không bán trừ khi ông mất niềm tin.
Việc Berkshire rút lui khỏi thị trường bất động sản có thể báo hiệu đợt suy thoái lớn
Trước đây, Buffett rất tin tưởng vào ngành báo chí, ông đầu tư vào các tờ báo như Omaha World-Herald và Buffalo News vào những năm 1970. Theo ông, ngành này liên tục phát triển. Song, khi phương tiện truyền thông kỹ thuật số trở nên phổ biến, ông nhận ra mình đang đặt cược vào một ngành đang hấp hối. Buffett từng nỗ lực để giữ lại nhưng đến năm 2020, ông đã bán toàn bộ 30 tờ báo mà Berkshire sở hữu.
Giờ đây, điều tương tự có thể diễn ra trong lĩnh vực bất động sản. HomeServices trở thành một phần của Berkshire Hathaway vào năm 1999 sau khi Buffett mua lại MidAmerican Energy, công ty sở hữu HomeServices vào thời điểm đó. Trong những năm qua, HomeServices đã mở rộng lên 48 thương hiệu và phát triển mạng lưới lên 37.700 đại lý bất động sản.
Nhưng mọi thứ đang trở nên ảm đạm. Vào năm 2024, HomeServices báo cáo khoản lỗ ròng 113 triệu USD, diễn biến trái ngược so với khoản lợi nhuận 13 triệu USD của năm trước. Nguyên nhân là do các vụ kiện tụng.
Vào tháng 4/2024, HomeServices đã đồng ý trả 250 triệu USD để giải quyết các vụ kiện trên toàn quốc, cáo buộc các công ty môi giới bất động sản thổi phồng phí hoa hồng và tính phí quá cao đối với chủ nhà. Buffett cũng thừa nhận các vấn đề của ngành này trong báo cáo thường niên của Berkshire, chỉ ra rằng nguồn cung nhà ở hạn chế và giá nhà cao đã gây tổn hại đến doanh nghiệp này.
Trong khi đó, thị trường nhà ở tại Mỹ tiếp tục suy thoái. Doanh số nhà chờ bán giảm 4,6% vào tháng 1, mức thấp nhất từ năm 2001.
Bán tháo cổ phiếu Mỹ, chuyển tiền sang Nhật Bản
Buffett đang đặt cược lớn vào 5 công ty thương mại của Nhật Bản, những công ty vận hành nhiều lĩnh vực từ tài nguyên thiên nhiên đến điện tử.
Theo số liệu mới nhất, thông qua công ty con National Indemnity Company, Berkshire đã nâng cổ phần tại Mitsubishi từ 8,31% lên 9,67%, Mitsui từ 8,09% lên 9,82%. Tại Marubeni, Sumitumo và Itochu, tập đoàn đầu tư nâng tỷ lệ sở hữu thêm hơn 1%, lên lần lượt là 8,3%, 9,29% và 8,53%.
Những công ty này rất quan trọng đối với nền kinh tế Nhật Bản. Họ nhập khẩu dầu, khí đốt, quặng sắt và đồng, cung cấp cho các ngành công nghiệp như sản xuất ô tô và công nghệ. Buffett bắt đầu mua cổ phần vào năm 2020, gọi những công ty này tương tự như Berkshire Hathaway vì họ đầu tư vào các doanh nghiệp dài hạn có thu nhập ổn định.
Berkshire cũng đàm phán với các công ty này để loại bỏ giới hạn tỷ lệ sở hữu là 10%, giúp tập đoàn của vị tỷ phú có thể tăng cổ phần.
Khối tiền mặt 334 tỷ USD báo hiệu cho việc thị trường lao dốc?
Trong khi các tỷ phú khác mất hàng tỷ USD do thị trường chứng khoán biến động, thì Buffett vẫn đứng ngoài quan sát. Khối tiền mặt của Berkshire đã tăng lên mức kỷ lục là 334,2 tỷ USD. Ông bán cổ phiếu trong 9 quý liên tiếp và tránh được “thảm hoạ” mất tiền mà Elon Musk, Jeff Bezos và Mark Zuckerberg phải chứng kiến.
Ban đầu, các nhà đầu tư khá bối rối khi Buffett bán thay vì mua cổ phiếu. Song, hiện tại, khi những rủi ro bất ổn hiện rõ và thị trường lao dốc vì nỗi lo suy thoái, Buffett dường như là nhà đầu tư lớn duy nhất nhận thấy điều đó sắp xảy ra.
Câu hỏi đặt ra là liệu Buffett có đang chuẩn bị cho điều gì đó lớn hơn không? Khi Phố Wall liên tục sụt giảm và cổ phiếu công nghệ giảm điểm mạnh, một số người tin rằng vị tỷ phú đang dự đoán về một đợt điều chỉnh lớn khác trước khi đưa ra bước đi tiếp theo.
Buffett đã từng nói, "Hãy sợ hãi khi người khác tham lam và hãy tham lam khi người khác sợ hãi". Hiện tại, ông chỉ đang chờ đợi.
